เจาะ PTTEP

#PTTEP #ทันหุ้น - ตลาดหุ้นไทยเมื่อวานปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 1,200 ก่อนที่จะปรับตัวลดลงไปเคลื่อนไหวในกรอบแคบต่อเนื่องที่บริเวณ 1,190 ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสปรับตัวลดลงต่อเนื่องไปทดสอบแนวรับที่ 1,175 และ 1,160 เป็นแนวรับสำคัญ

สำหรับหุ้นที่น่าสนใจวันนี้ คือ PTTEP หรือ บริษัท ปตท.สำรวจและผลิตปิโตรเลียม จำกัด (มหาชน) ดำเนินธุรกิจด้านการสำรวจและผลิตปิโตรเลียมทั้งภายในประเทศและต่างประเทศ ธุรกิจขนส่งก๊าซทางท่อในต่างประเทศ และการลงทุนในธุรกิจต่อเนื่อง

PTTEP รายงานผลดำเนินงานไตรมาส 1/68 มีกำไรสุทธิ 16,560 ล้านบาท คิดเป็นกำไรต่อหุ้น 4.17 บาท ลดลง เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อนที่มีกำไรสุทธิ 18,682 ล้านบาท คิดเป็นกำไรต่อหุ้น 4.71 บาท

นายมนตรี ลาวัลย์ชัยกุล ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร บมจ.ปตท.สำรวจและผลิตปิโตรเลียม (PTTEP) หรือ ปตท.สผ. เปิดเผยว่า ผลประกอบการในไตรมาส 1/68 ปตท.สผ. มีรายได้รวม 74,196 ล้านบาท (เทียบเท่า 2,185 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) โดยมีปริมาณขายปิโตรเลียมเฉลี่ยอยู่ที่ 484,218บาร์เรลเทียบเท่าน้ำมันดิบต่อวัน เพิ่มขึ้น 2%เมื่อเทียบกับไตรมาส 1/67 ซึ่งส่วนใหญ่มาจากอัตราการผลิตปิโตรเลียมของโครงการ G1/61 ที่เพิ่มขึ้น ขณะที่ราคาขายผลิตภัณฑ์เฉลี่ยอยู่ที่ 45.74 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรลเทียบเท่าน้ำมันดิบ ปรับตัวลดลงตามราคาน้ำมันดิบในตลาดโลก

จึงส่งผลให้ไตรมาส 1/68 บริษัทมีกำไรสุทธิ 16,561 ล้านบาท (เทียบเท่า 488 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) ลดลง 36 ล้านดอลลาร์สหรัฐ หรือ ลดลง 7% จากไตรมาส 1/67 ที่มีกำไรสุทธิ 18,683 ล้านบาท (เทียบเท่า 524ล้านดอลลาร์สหรัฐ) และลดลง 51 ล้านดอลลาร์สหรัฐ หรือ ลดลง 9.46% จากไตรมาส 4/67 สาเหตุหลักจากราคาขายที่ลดลง 3% จากราคาน้ำมันดิบลดลงตามราคาตลาด ค่าเสื่อมราคาค่าสูญสิ้น และค่าตัดจำหน่าย รวมทั้งค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานที่เพิ่มขึ้น

กำไรจากการดำเนินงานปกติสำหรับไตรมาส 1/68 ลดลง 53 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เมื่อเปรียบเทียบกับไตรมาส 1/67สาเหตุหลักจากรายได้จากการขายลดลงจากราคาขายเฉลี่ยที่ลดลง ในขณะที่ปริมาณขายเฉลี่ยต่อวันเพิ่มขึ้น ส่วนใหญ่จากโครงการจี 1/61 และโครงการมาเลเซียแปลงเค รวมทั้งค่าเสื่อมราคา ค่าสูญสิ้น และค่าตัดจำหน่ายและค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานเพิ่มขึ้น มาจากโครงการจี 1/61 ตามปริมาณขายที่เพิ่มขึ้น รวมทั้งโครงการจี 2/61

มีค่าใช้จ่ายจากกิจกรรมซ่อมบำรุงเพิ่มขึ้นขาดทุนจากรายการที่ไม่ใช่การดำเนินงานปกติสำหรับไตรมาส 1/68 ลดลง 17 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เมื่อเปรียบเทียบกับไตรมาส 1/67 โดยหลักเป็นผลของกำไรจากสัญญาประกันความเสี่ยงราคาน้ำมัน ตามราคาซื้อขายน้ำมันล่วงหน้าที่ปรับตัวลดลงในไตรมาส 1 ปีนี้ ในขณะที่ไตรมาส 1 ปีก่อน ราคาซื้อขายน้ำมันล่วงหน้าอยู่ในช่วงปรับตัวสูงขึ้น ทำให้เกิดขาดทุนจากสัญญาประกันความเสี่ยง

ในไตรมาสที่ 1 และในช่วงที่ผ่านมา บริษัทมีความก้าวหน้าในการดำเนินธุรกิจหลายด้าน โดยล่าสุด ปตท.สผ. ได้ลงนามสัญญาซื้อขายก๊าซธรรมชาติส่วนเพิ่มของแหล่งอาทิตย์ กับ ปตท. ซึ่งเป็นผู้ซื้อ เพื่อเพิ่มปริมาณการขายก๊าซธรรมชาติต่อวันตามสัญญา (Daily Contract Quantity หรือ DCQ) ขึ้นเป็น 330 ล้านลูกบาศก์ฟุตต่อวัน จากเดิมที่ปริมาณ 280ล้านลูกบาศก์ฟุตต่อวัน ซึ่งจะมีผลตั้งแต่เดือนมิถุนายน 2568เป็นต้นไป ซึ่งจะช่วยตอบสนองความต้องการใช้ก๊าซธรรมชาติของประชาชน และส่งเสริมการสร้างความมั่นคงทางพลังงานให้กับประเทศ

นอกจากนี้ ในเดือนเมษายน 68 ปตท.สผ. ยังได้เข้าซื้อสัดส่วนการถือหุ้นเพิ่มเติมในบริษัท APICO LLC ซึ่งเป็นผู้ร่วมทุนในโครงการสินภูฮ่อม แหล่งปิโตรเลียมบนบกที่สำคัญในภาคตะวันออกเฉียงเหนือของไทย ส่งผลให้ ปตท.สผ. ถือหุ้นทั้งทางตรงและทางอ้อมในโครงการสินภูฮ่อมเพิ่มขึ้นเป็นร้อยละ 90 จากเดิมร้อยละ 80.487และได้รับปริมาณการผลิตเพิ่มขึ้นตามสัดส่วนการลงทุนที่เพิ่มขึ้นด้วย ซึ่งในปี 2567 โครงการสินภูฮ่อมมีปริมาณการผลิตก๊าซธรรมชาติเฉลี่ย 105 ล้านลูกบาศก์ฟุตต่อวัน และคอนเดนเสต 222บาร์เรลต่อวัน

สำหรับการพัฒนาโครงการดักจับและกักเก็บก๊าซคาร์บอนไดออกไซด์ (Carbon Capture and Storage หรือ CCS) ที่โครงการอาทิตย์ ได้รับการบรรจุอยู่ในแผนปฏิบัติการด้านการลดก๊าซเรือนกระจกของประเทศปี 2564-2573 (Nationally Determined Contribution Action Plan Mitigation 2021-2030) แล้วในปี 2567 ที่ผ่านมา โดยขณะนี้ บริษัทอยู่ระหว่างดำเนินการทำข้อตกลงต่างๆ เพื่อเตรียมความพร้อมเข้าสู่การตัดสินใจลงทุนขั้นสุดท้าย (FID) โดยคาดว่าจะช่วยลดการปล่อยก๊าซคาร์บอนไดออกไซด์ได้ประมาณ 700,000 - 1,000,000 ตันคาร์บอนไดออกไซด์เทียบเท่าต่อปี

ราคาหุ้นปรับตัวลดลงไปสร้างฐานที่แนวรับของกรอบแนวโน้มขาลงที่บริเวณ 110 หลังจากปรับตัวลดลงทำจุดต่ำสุดใหม่ต่อเนื่องตามกรอบแนวโน้มขาลง ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 110 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ จะมีแนวต้านถัดไปที่ 118-120